立足“十五五”開局新起點，上海國際金融中心建設邁入功能躍升、全球引領的關鍵階段。作為國家金融改革開放的核心門戶與人民幣國際化的主陣地，上海正按照國家頂層設計，以建設人民幣資產全球配置中心和風險管理中心為戰略牽引，在服務新發展格局、支撐高水平對外開放中承擔新的使命。

近日，第一財經專訪全國人大代表，中國人民銀行上海總部黨委副書記、主任兼上海市分行行長金鵬輝，他權威系統解讀了在國家頂層規划下，上海國際金融中心的戰略定位與實踐路徑，並聚焦央行在穩步擴大制度型開放、提升人民幣投融資國際貨幣功能、提升跨境金融服務質效、支援離岸金融與數字人民幣等方面的具體政策安排。

金鵬輝表示，當前人民幣融資利率較低，選擇人民幣作為國際融資貨幣，具有一定優勢。接下來將大力推動自貿區和離岸經濟（金融）功能區建設，以自貿賬戶功能升級優化與離岸金融場景建設為人民幣跨境投融資開闢更廣闊的空間。

此外，金鵬輝透露，在全球貿易保護主義並未消散的背景下，還將努力解決“小幣種”匯困難題。在吸引外資方面，將進一步拓展FT賬戶功能升級試點企業、試點開展財資中心管理業務、推進建設離岸經濟（金融）功能區，並持續推進外匯領域改革開放。

進一步提升上海離岸功能

第一財經：今年政府工作報告提出，進一步擴大高水平對外開放。堅持合作共贏，穩步擴大制度型開放。上海一直以來都是國內企業“走出去”的橋頭堡，如何進一步提升上海離岸功能？後續有哪些規劃？

金鵬輝：上海國際金融中心建設是黨中央、國務院從我國改革開放和社會主義現代化建設全局高度提出的一項重大國家戰略，是我國參與國際金融競爭的核心載體，也是推動金融、經濟高質量發展的重要引擎。

下一步，一是在外匯管理領域繼續規範開展高版本跨境資金池“3.0版”試點業務，持續優化營商環境，推動政策紅利惠及更多市場主體，更好支援上海總部經濟發展。

二是有序以科技金融、綠色金融為重點，推動綠色外債、科技企業跨境融資便利化試點，提升跨境金融服務“五篇大文章”的能力，鼓勵和支援首創性、整合性探索政策在上海率先落地。

三是支援更多符合條件的主體發行自貿離岸債，推動自貿離岸債二級交易市場建設，推動臨港新片區離岸貿易金融服務綜合改革試點擴圍，深化FT賬戶功能升級試點，通過具體改革任務為上海發展離岸金融積累經驗、探路先行。

四是配合市相關部門系統謀劃離岸金融框架及做好《上海市浦東新區離岸金融管理辦法》的立法研究工作。

推進人民幣跨境使用

第一財經：政府工作報告將“擴大人民幣跨境使用”置於更突出位置。對此，上海將推出哪些具體舉措，進一步提升人民幣投融資國際貨幣功能？

金鵬輝：長期以來，上海市金融機構跨境人民幣業務始終走在全國前列，為實體經濟高質量發展提供強有力的支撐。

2025年，上海市跨境人民幣收付金額達32.4萬億元，同比增長9%，佔全國比重46%，繼續保持全國第一。其中，“經常項目＋直接投資（不含資金池）”人民幣跨境收付金額合計3.5萬億元，同比增長14%，高於整體增速5個百分點。證券投資項下人民幣跨境收付24.2萬億元，同比增長8%，佔總量七成以上，對提升上海人民幣資產全球配置中心地位發揮了重要作用。

上海將在以下幾個方面進一步推進人民幣跨境使用：

一是便利跨境資金結算。擴大跨境人民幣便利化政策的覆蓋面和受惠主體範圍，將更多符合條件的企業納入跨境人民幣結算優質企業名單。通過審核電子單證等線上化、無紙化方式，提升業務辦理便利性和資金到賬效率，更好滿足各類主體人民幣交易結算、投融資、風險管理等需求。

二是有力服務實體經濟。聚焦重點企業、重點領域、重點地區，鼓勵經營主體在跨境貿易投資中更多使用人民幣計價結算。把握人民幣利率較低的有利時機，通過境內外聯動方式積極開展人民幣境外貸款業務，助力“走出去”企業解決境外融資難、融資貴問題，更好維護我國海外利益。

三是持續推進金融高水平開放。穩步擴大規則、規制、管理、標準等制度型開放，加快建設人民幣資產全球配置中心和風險管理中心。

四是精準防控金融風險。統籌防風險和促發展，持續推進科技賦能，嚴格落實“三反”舉措，及時識別異常跨境資金流動，築牢防範化解外部衝擊的防火牆、防波堤、防浪堤，確保人民幣跨境使用在守住安全底線的前提下穩步推進。同時要加大匯率風險管理，普及匯率風險中性理念，鼓勵企業使用匯率避險工具對沖匯率風險。

我們也注意到，當前人民幣融資利率較低，選擇人民幣作為國際融資貨幣，具有一定優勢。我們將大力推動自貿區和離岸經濟（金融）功能區建設，以自貿賬戶功能升級優化與離岸金融場景建設為人民幣跨境投融資開闢更廣闊的空間。

引進來與走出去政策加力

第一財經：上海作為國際金融中心，在吸引外資，包括金融機構設立、資金流入等方面有哪些優勢可以加強，制度和政策上還會有哪些支援？

金鵬輝：黨的二十屆四中全會提出“加快建設金融強國”“加快建設上海國際金融中心”。上海作為國際金融中心，具有金融機構集聚、金融產品豐富、金融服務國際化程度高、金融監管規範、金融政策供給有力、金融基礎設施完善高效、金融創新能力較強、金融人才儲備深厚等諸多優勢，對外資機構具有天然的吸引力。

在加速推進上海國際中心建設過程中，我們將持續鞏固上述優勢，不斷改善上海對外資的營商環境，並在政策上體現上海特色。

一是進一步拓展FT賬戶功能升級試點企業，讓更多符合條件的外資企業享受跨境資金流動高度自由便利。二是試點開展財資中心管理業務，提升外資跨國企業全球或區域財資中心資金管理效能。三是推進建設離岸經濟（金融）功能區，為外資主體提供更豐富高效、具有上海特色的離岸金融服務。四是持續推進外匯領域改革開放，推廣升級跨國公司本外幣資金池政策，推進外商直接投資改革，簡化外匯登記手續，便利外商投資資金支付使用，推進跨境融資便利化、綠色外債政策升級擴面，支援境內企業境外上市直接融資，配合國家外匯管理局總局研究優化合格境外機構投資者（QFII）跨境資金政策，探索拓寬合格境外有限合伙人（QFLP）投資領域和投資方式。

第一財經：在全球貿易保護主義並未消散的背景下，我國“走出去”企業面臨匯率、合規、地緣政治等多重挑戰，如何進一步加大穩外貿金融支援力度、提升跨境金融服務質效？

金鵬輝：一是提升傳統貿易外匯收支便利。經常項目外匯管理以優質企業貿易外匯收支便利化為切入點，並持續對政策優化升級，推動經常項目外匯管理“減單證、簡流程”，支援更多誠信合規的優質企業跨境資金結算實現“秒申請、分鐘辦”。支援符合條件的銀行積极參与試點，將更多誠信合規的優質企業納入試點範圍，切實幫助企業壓降結算成本，提高資金使用效率。

二是支援服務貿易新業態健康創新發展。近年來，以跨境電商為代表的外貿新業態蓬勃發展，成為外貿進出口的重要增長點和新活力，但也同時面臨審核單證多、真實性審核難等諸多痛點。外匯管理部門按照“鼓勵創新、包容審慎”原則，持續探索完善貿易新業態新模式監管體系，從審核傳統單證及交易電子資訊兩方面推進便利，為平台企業背後的中小企業享受貿易外匯收支結算便利開闢新路徑。

三是解決“小幣種”匯困難題。我國與共建“一帶一路”國家的經貿往來不斷深化，外貿“朋友圈”不斷擴大，部分貿易夥伴外匯管制及外匯短缺導致回款難、結算渠道不暢等問題客觀存在。鼓勵銀行積極對接企業多元化幣種結算需求，不斷完善“小幣種”跨境結算網路，降低“小幣種”結算成本，為企業開拓市場、融入全球提供堅實、高效的金融基礎服務。

四是因企施策創新提供綜合性金融服務。隨著國際經貿環境的急劇變化，外貿企業面臨多樣化挑戰，除了常見的資金使用效率、真實性審核、匯困問題，可能還會出現新型貿易融資需求等個性化訴求。銀行應堅持服務實體經濟導向，因企施策，創新開髮針對性金融產品，滿足企業個性化業務訴求。

第一財經：如何平衡投融資便利化與跨境資金流動的風險防控？

金鵬輝：要堅持統籌金融開放和安全，平衡好便利和風險防控的關係，不斷提升與金融高水平開放要求相適應的金融監管能力。

一是有序推動跨境投融資和貿易便利化等金融改革。針對實體經濟的迫切需求，在風險可控的前提下推動各項改革，成熟一項、推廣一項，確保便利化措施與風險防控能力相匹配。

二是加強跨境資金流動監測，做到風險早發現、早處置。建立健全跨境資金流動監測、預警和響應機制，加強形勢監測分析，強化跨境資金流動宏觀審慎管理和預期引導。嚴厲打擊經濟金融違法違規活動，提升新型違法犯罪識別打擊能力，維護國家經濟金融安全。外匯領域推動監管方式向主體監管轉變，以銀行外匯展業改革為抓手推動銀行建立健全外匯風險交易監測體系。

三是加強科技賦能。依託大數據，實現從傳統的“人防”向“人防+技防”的轉變。優化跨境人民幣收付資訊系統建設，與海關、稅務系統實現多維度互聯互通，為風險防控提供重要的數據支援和系統保障。開展資金鏈路的全流程追蹤和數據分析，精準識別合規主體的便利化需求，精準鎖定違法違規行為的交易主體，實施穿透式監管，提升風險防控的質效。

數字人民幣國際運營中心已推三大平台

第一財經：數字人民幣國際運營中心落地上海，對上海國際金融中心建設帶來哪些影響？

金鵬輝：去年9月24日，數字人民幣國際運營中心正式落地上海，為上海國際金融中心建設注入新動力。當前，數字人民幣國際運營中心已推出三大業務平台：數字人民幣跨境數字支付平台探索利用央行數字貨幣解決傳統跨境支付中存在的痛點，推動形成“無損、互通、合規”的跨境支付新生態；數字人民幣區塊鏈服務平台為各場景和行業類區塊鏈提供標準化的跨鏈交易資訊轉接、鏈上數字人民幣支付服務；數字資產平台可支援在鏈上發行、登記、託管和交易合規數字資產，實現合規數字資產在同一平台上完成價值流轉。

人民銀行上海總部也將積極配合數字人民幣國際運營中心開展各項業務。